Slovníček investora

Slovníček investora je pro ty, kteří tápají ve finančních pojmech a přitom by rádi se svými penězi něco podnikli. V poslední době na nás banky chrlí spoustu, ne vždy srozumitelných, pojmů. Podněcují ke spoření či k investicím. Možnosti jsou přitom v podstatě čtyři – investice do termínovaných vkladů, podílových fondů, dluhopisů či rizikovější investice do akcií.

A právě pojmy spojené s investováním pro Vás vysvětluje Irena Zatloukalová, specialistka externí komunikace z ČSOB.

Slovníček pojmů „investora“

- investice - je nákup, u kterého očekáváme budoucí zisk. V bankovním prostředí jsou investicí různé nástroje – nákup akcií, podílových listů, dluhopisů atd.

- výnos - asi je intuitivně jasné, jak chápat výnosy z investic. Investujeme-li do fondů 100 000 Kč a investici za rok zpeněžíme, utržíme 102 900 Kč. Vyděláme tak 2 900 Kč, tedy 2,9 %. Při investici do fondů jsme výnosu dosáhli proto, že fond dosáhl zisku díky investicím do dluhopisů a akcií.  Výnos může být i fixní, předem daný na celé období (např. u Maximal Invest fondů ČSOB)

- podíl zisku - je vyplácený výnos u podílových fondů. Z celkového výnosu dostane každý podílník svou část

- úroková sazba - úrokové sazby můžeme považovat za konkrétní vyjádření částky splácené "navíc", k jistině, tedy vkladu

- investiční strategie - znamená možnost, do jakých investičních nástrojů budete investovat. Tedy jakou část investice vložíte například do fondů, spoření, dluhopisů, akcií apod. Investiční strategii si můžete navrhnout sami. Pokud ale nejste žádní odborníci, například v ČSOB vám s ní poradí zkušení investiční poradci

- akcie - je majetkový cenný papír, který představuje podíl v akciové společnosti. Umožňuje dvojí výnos - dividendu (neboli podíl na zisku společnosti) a kurzový výnos, vyplývající z příznivého pohybu ceny akcie na trhu

- dluhopisy - nebo též obligace jsou úročené cenné papíry, které představují závazek toho, kdo dluhopis vydal, splatit v dohodnutém termínu úroky a zapůjčené peníze. Existuje celá řada druhů dluhopisů. Podle vydavatele se dělí na dluhopisy státní, komunální a podnikové

- likvidita - znamená, jak rychle a s jakými náklady lze investici proměnit na hotové peníze

- riziko - představuje pravděpodobnost, že určitá událost, jako např. výnos, nedopadne podle očekávání

- výkonnost fondu - je veličina, která vyjadřuje zhodnocení majetku fondu za příslušné časové období. Předchozí výkonnost fondu může být pro investora vodítkem, nezaručuje však stejnou výkonnost v budoucnosti

Podle investičního zaměření, výše rizika, výnosu nebo doporučené délky investice se fondy člení na:

- zajištěné fondy – jsou vhodné zejména pro opatrné investory. Smyslem zajištěných fondů je zajistit investovanou částku před poklesem hodnoty ke dni splatnosti fondu a zároveň zachovat potenciál výnosu, V současnosti jejich obliba velmi vysoce roste

- fondy peněžního trhu – investují do bezpečných a krátkodobých dluhopisů nebo využívají termínované vklady bank. Jsou nejméně rizikové a jejich výnos je obvykle vyšší než úroky na termínovaných vkladech

- dluhopisové fondy – investují převážně do střednědobých dluhopisů. Jejich hodnota může v kratším období mírně kolísat, očekávaný výnos je však dlouhodobě vyšší než u fondů peněžního trhu

- akciové fondy – investují prostředky převážně do akcií a mohou tak dosáhnout velice zajímavého zhodnocení. Výkyvy a poklesy cen těchto fondů však mohou být také značné, proto je doporučováno jako dlouhodobá investice

- smíšené fondy – investují současně do akcií, dluhopisů a nástrojů peněžního trhu.

Přehled fondů ČSOB:

Zajištěný  

Očekávaný výnos investice - střední

Kolísání investice (riziko) – střední (obsahuje ovšem zajištění na investovanou částku)  

Doporučená doba investice - 2 až 6 let

Peněžního trhu

Očekávaný výnos investice - nižší        

Kolísání investice (riziko) – nízké           

Doporučená doba investice - 1 až 2 roky

Dluhopisový

Očekávaný výnos investice - střední     

Kolísání investice (riziko)- střední          

Doporučená doba investice - 3 až 5 let

Akciový

Očekávaný výnos investice - vyšší       

Kolísání investice (riziko) - vysoké        

Doporučená doba investice - 7 a více let

Smíšený

Očekávaný výnos investice - střední až vysoký 

Kolísání investice (riziko) - střední až vysoké     

Doporučená doba investice - 3 až 7 let

Štítky